한국채택국제회계기준(K-IFRS)의 효율적 도입 방안에 관한 연구 : 공기업 회계를 중심으로 = Scuccessful adoption of K-IFRS: Focus on Government-owned Companies

다국어 초록 (Multilingual Abstract)

December 21, 2007, The Korea Accounting Institute(KAI), the accounting standard-setting organization, announced the release of the Korean International Financial Reporting Standards as issued by the IASB(K-IFRS). This new set of standards is part of its continuous efforts to improve the comparability, the reliability, and the transparency of Korean corporates' financial reporting according to the roadmap for the full adoption of IFRS in Korea.
EU(European Union) required that all listed companies prepare financial statements according to IFRS since 2005. However, the adoption of IFRS or IFRS equivalents for foreign companies was allowed since 2007 exceptionally. In case of U.S. the convergence programme between U.S GAAP and IFRS has been continued and SEC Concept released on August, 2007 allowing the domestic issuers to select U.S. GAAP or IFRS, and the reconciliation requirement was eliminated from 2007 for foreign issuers.
To comply with global standardization of accounting standards which is a worldwide trend and to ensure transparency in accounting information of Korean companies, "A road map for adopting International Financial Reporting Standards (IFRS)" was released as of March 15, 2007 and IFRS was declared as accounting standards in Korea. However, this tendency of change has not been reflected at all in the accounting of the government-owned companies.
There are several aspects to be improved such that government-owned companies still have insufficiency in accounting system compared to private companies, and additionally they have some unsettled points in the actual execution process as though the accounting system has been accepted.
Problems and solutions in practical affairs of government-owned company’s accounting with the adoption of Korean-International Financial Reporting Standards (K-IFRS) can be outlined as three main points as following.
First, consolidated financial statements become main financial statements. As most of the government-owned companies have subsidiary companies or investment companies, main financial statements is to be changed from individual financial statements into consolidated financial statements. Accordingly, organizational improvement in the accounting system is required for efficient consolidation.
Second, valuation methods for assets and liabilities may change. This results in changes in the depreciation methods and useful lives of tangible assets.
Moreover, government-owned companies currently use the historical cost valuation method for the cases that objective valuation is not applicable or reliability of information not clear, based on the existing Korean accounting standards. Under the K-IFRS, however, valuation of assets and liabilities should be based on fair value in order to provide timely information to its user, in principle.
Third, although currently government-invested organizations follow generally accepted Korean accounting standards in handling accounting matters, some inappropriate accounting treaments that are not permitted by current Korean accounting standards are allowed on the ground of exceptional consideration of their operations or other reasons. Under K-IFRS, government-owned companies should develop accounting treatments to reflect underlying substance.
In short, if K-IFRS were not settled down as effective system by thorough preparation for the adoption of K-IFRS, globalization and advancement in financial reporting, which is sought by both the authorities concerned and interested parties inside and outside of the company, could go quite a different way from their original intention or expectation.

국문 초록 (Abstract)

외환위기 이후 공기업은 경영혁신을 통한 경영효율성과 투명경영을 제고하였다는 점에서 긍정적인 성과를 거둔 것으로 평가할 수 있다. 그러나 민간기업과 비교하여 여전히 회계제도가 미흡한 점이 있고, 새로운 제도가 일부 도입되었으나 각 기관에서 실행되는 과정에서 정착이 되지 않은 부분도 있는 둥 개선의 여지가 있다. 한편 회계기준의 글로벌 스탠더드화라는 세계적 흐름에 부응하고 우리나라 기업의 회계정보 투명성에 대한 국제적 신뢰도 저하를 방지하기 위해 국제회계기준의 전면 수용에 대한 많은 연구와 실무적인 노력이 이루어지고 있지만 이러한 변화조류를 공기업회계에는 아직 반영되지 못하고 있는 실정이다.
이에 따라 본 연구는 국제회계기준 도입 로드맵을 비롯하여 그 동안 우리나라에서 진행되어 왔던 국제회계기준 도입과정을 정리하고 그 적정성에 대하여 평가하였다. 또한 다른 선진국들의 국제회계기준 도입 사례들과 비교해봄으로써 도입과정 및 정책적 측면에서의 시사점을 살펴 보았다. 그리고, 한국채택국제회계기준 도입 이후 적용 시점에 발생할 것으로 예상되는 공기업회계의 실무적 주요 문제점 및 대책은 크게 다음 세 가지로 요약된다.
첫째, 연결제무제표의 주제무제표화이다. 대부분의 공기업은 여러 법인과 자회사 혹은 출자회사의 관계를 가지고 있기에 주 재무제표가 개별재무제표에서 연결재무제표로 변경됨에 따라 이를 산출할 수 있는 구조적인 회계시스템의 정비가 요구된다.
둘째, 자산·부채의 평가방법에서의 차이이다. 공기업회계는 감가상각방법에 대한 법인세규정을 준용하고 있기 때문에 유형자산에 대해 적용하고 있는 감가상각방법과 내용연수의 적정성과 변경이 요구된다. 한편 현재 공기업은 현행 기업회계기준에 근거하여 정보의 신뢰성 및 객관적인 평가가 어려운 항목들에 대하여는 역사적 원가로 평가를 하고 있으나, K-IFRS는 정보이용자에게 시의 적절한 정보를 제공하기 위해 원칙적으로 자산?부채를 공정가치로 평가하도록 하고 있다.
셋째, 법률 및 정책적 목적에 따른 기준의 차이이다. 현재 정부투자기관 및 공기업은 회계처리에 있어서 일반적으로 인정된 기업회계 기준을 따르고 있으나 사업의 특수성이나 다른 이유를 들어 기업회계기준에서 인정되고 있지 않은 부적정한 회계처리가 실무에서 용인되고 있다. 하지만 K-IFRS는 거래의 실질에 맞는 회계처리방법만을 인정하고 있으므로 이에 대한 대비가 필요하다.
결국 K-IFRS 도입의 철저한 준비를 통하여 효과적 시스템으로 안착시키지 못한다면 관계당국과 공기업의 내외 이해당사자들이 추구하는 재무보고의 글로벌화 및 선진화는 희망하는 바와 다른 궤적을 그려 나갈 수도 있음을 유의하여야 할 것이다.

목차 (Table of Contents)

• 제1장 서론 = 1
• 제1절 연구목적 및 연구배경 = 1
• 제2절 연구의 내용 및 방법 = 2
• 제3절 연구의 구성 = 2
• 제2장 우리나라의 국제회계기준 도입과정 및 평가 = 3
• 제1절 우리나라 국제회계기준 도입과정 = 3
• 제2절 우리나라 국제회계기준 도입에 대한 준비사항 = 10
• 제3절 우리나라 국제회계기준 도입과정에 대한 평가 = 12
• 제3장 해외 주요국가의 국제회계기준 도입 사례 분석 및 평가 = 15
• 제1절 EU의 국제회계기준 도입과정과 평가 및 정책적 시사점 = 15
• 제2절 EU 이외 국가의 국제회계기준 도입사례 = 19
• 제4장 한국채택국제회계기준(K-IFRS) 도입에 따른 공기업회계의 실무적 주요영향 분석 및 대책 = 25
• 제1절 우리나라에서의 공기업 개념과 유형 = 25
• 제2절 공기업회계기준과 기업회계기준의 비교 분석 = 28
• 제3절 한국채택국제회계기준(K-IFRS) 도입에 따른 공기업회계의 실무적 주요 이슈 및 대응방안 = 40
• 제5장 요약 및 결론 = 45
• 참고문헌 = 47
• ABSTRACT = 50