DEA기법을 이용한 새마을금고의 효율성증대방안에 관한 연구 = A study on improvements of efficiency of community credit cooperative:an application data envelopment analysis

국문 초록 (Abstract)

새마을금고는 대표적인 서민금융기관으로서 지역밀착경영을 통해 성장·발전해왔으나, 최근의 금융환경 변화는 새마을금고의 경영에 있어서 그 어느 때보다 강력한 경쟁력을 요구하고 있다. 새마을금고가 위기를 극복하고 급변하는 금융환경 속에서 살아남기 위해서는 새마을금고 내부에 존재하고 있는 비효율적인 요소를 밝혀 내어 이를 제거하고 개선하는 노력이 이루어져야 할 것이다. 이를 위해서는 먼저 단위 새마을금고 경영의 효율성을 적절하게 평가하고 측정하는 한편, 비효율적인 요소를 밝혀줄 수 있는 적절한 효율성측정방법을 선택하여 활용할 필요가 있다.
본 연구에서는 자료포괄분석(data envelopment analysis)을 적용하여 새마을금고의 효율성을 측정하는 한 편, 효율성 측정결과를 바탕으로 비효율적인 금고의 효율성을 증대 방안을 모색하였다.
효율성 측정을 위해 먼저 인천지역에 소재한 48개 단위 새마을금고가 선정되었다. 효율성의 측정에 사용된 투입물 변수는 직원 수, 업무용 고정자산, 자기자본 등 3가지이며, 산출물 요소로는 총예탁금과 총대출금 그리고 공제계약건수를 사용하였다. 사용된 DEA 모형은 투입물과 산출물을 동시에 지향하는 CCR(Charnes, Cooper 및 Rhodes)모형이다. 1999년의 경우 48개 금고 중 효율적 금고는 11개였으며, 48개 금고의 평균 효율치는 80.19이다. 투입물 중에서는 고정자산이 산출물 중에서는 총 대출금이 각각 평균효율치가 가장 낮았다. 2000년의 경우에는 조사대상인 48개 금고 중 효율적인 금고가 5개이고, 평균 효율치는 70.51이다. 투입물 요소 중에는 자기자본, 산출물 요소 중에서는 공제계약건수의 효율치가 가장 낮은 것으로 나타났다.
전반적으로 1999년에 비해 2000년에 조사대상 새마을금고의 효율성은 전반적으로 크게 악화되었다. 효율적(효율성 100)인 금고의 수는 1999년의 11개에서 2000년에 5개로 감소했고, 평균 효율치가 9.68(80.19-70.51) 감소했다. 투입물과 산출물 요소별 효율치도 전반적으로 하락하였으며, 특히 투입물 중 자기자본과 산출물 중 공제계약건수의 효율성 감소가 두드러지게 나타났다.
DEA 효율성의 측정결과를 대표적인 수익성 지표인 ROA 및 새마을금고연합회가 단위 새마을금고의 종합적인 경영성과를 측정하기 위해 부여하는 경영실태평가등급과 비교하였다. DEA 효율성과 ROA와의 상관관계는 높지 않았다. 이것은 물리적 효율성에 초점을 맞추고 있는 DEA 효율성 측정치가 재무적 성과측정치와는 다른 측정지표임을 의미한다. DEA 효율치와 경영실태평가등급 사이의 상관관계는 모두 음의 부호를 가지고 있어서 경영평가등급이 낮을수록(즉, 경영실적이 좋을수록) DEA 효율성이 높은 것으로 나타나고는 있으나, 통계적으로 유의하지 않았다. 따라서 경영실적평가등급과 DEA 효율성도 별개의 측정치임이 밝혀졌다.
DEA 효율성 측정결과 비효율적인 것으로 밝혀진 금고에 대한 효율성 증대방안을 검토하였다. 이를 위해 효율성의 목표가 되는 동류집단을 파악하였고, 비효율적인 각각 금고에 대해 연도별로 요소별로 실제치, 목표치, 슬랙, 성취도 등을 도출하였다.
1999년도의 비효율적 금고들이 산출물이 현재의 수준으로 유지된다고 가정할 때 투입물 측면에서 효율적 금고가 되기 위해서는 평균적으로 직원 수는 15.62%, 고정 자산은 33.60%, 자기자본은 20.54%를 줄여야 하는 것으로 나타났고, 투입물이 현재의 수준으로 유지된다고 할 때 산출물 측면에서 효율적이 되기 위해서는 총예탁금을 18.51%, 총대출금을 30.37%, 공제계약건수를 26.42% 각각 증가시켜야 한다. 2000년의 경우에는 평균적으로 현재의 수준에 비해 직원 수를 20.70%, 고정자산을 36.24%, 자기자본을 45.83% 각각 감소시키거나, 총예탁금을 21. 77%, 총대출금을 72.55%, 공제 계약건수를 303.07% 각각 증가시켜야만 효율적인 금고가 될 수 있는 것으로 나타났다. 1999년에 비해 2000년에 조사대상금고의 효율성이 크게 감소한 것은 투입물 중 자기자본, 산출물 중 공제계약건수의 성취도가 크게 하락했기 때문이다. 따라서 이 요소들에 대한 관리가 적절하게 이루어져야만 비효율적 금고의 효율성이 개선될 수 있을 것이다.

다국어 초록 (Multilingual Abstract)

In recent years, the management environment of Korean financial institutions changes rapidly to require more competitiveness. Community Credit Cooperatives (CCC), a kind of local bank, should confront this environmental changes. Efficient CCC units can survive and grow continuously, but the inefficient units which does not make efforts to be efficient or does not eliminate inefficient parts will experience a serious crisis.
To promote efficiency or management achievement, we need more accurate method for measuring the efficiency. This research applies DEA(data envelopment analysis) to measure the efficiency of CCC units and suggest approaches to promote efficiency of inefficient units based on the measurement results.
To measure the DEA efficiency we selected 48 units of CCC located in Incheon area. Among the several types of DEA models, in this study we use the CRR(Chames, Cooper and Rhodes) model, which orients inputs and outputs simultaneously. In this model, number of employees, fixed assets, and owners' equity are used as input factors and total deposits, total loans, and number of insurance contracts are used as output factors.
In 1999, there are 11 efficient(value of efficiency is 100) units of CCC among 48 units measured, and average value of efficiency is 80.19. Fixed assets and total loans are the least efficient input and output factor. In 2000, the efficiency of 48 units of CCC is greatly declined. There are 5 efficient units of CCC, and average value of efficiency is 70.51. Owners' equity is the least efficient input factor and number of insurance contracts is the least efficient output factor.
I examined the correlations between DEA efficiency points and ROA(return on assets), and between DEA efficiency points and performance rating provided to individual units of CCC by KFCC(Korean Federation of Community Credit Cooperatives). There is no significant correlations between DEA efficiency points and the two performance indices.
For the inefficient units of CCC, we search methods for improving DEA efficiency. This suggestions are based on data such as peer group, real value, target value, slack, input achieved, output achieved. These data are acquired by running DEA software(Urwick DEA for Windows).
In 1999, on average inefficient units of CCC should decrease 15.62% of employees, 33.60% of fixed assets, and 20.54% of owners' equity to attain the same level of input efficiency as reference set. And they should increase 18.51% of total deposits, 30.37% of total loans, and 26.42% of insurance contracts to attain the same level of output efficiency as the efficient units in the peer group. In 2000, on average inefficient units of CCC should decrease 20.70% of employees, 36.24% of fixed assets, and 45.83% of owners' equity to attain the same level of input efficiency as reference set. And they should increase 21.77% of total deposits, 72.55% of total loans, and 303.07% of insurance contracts to attain the same level of output efficiency as the efficient units in the peer group.
Although this research suffers from few limitations of research design, the results of this study could contribute to the improvement of efficiency and competitiveness of CCC.

목차 (Table of Contents)

• <목 차>
• 제1장 서론 = 1
• 제1절 문제의 제기와 연구의 목적 = 1
• 제2절 연구의 방법과 범위 = 3
• 제2장 새마을금고의 경영 현황 = 6
• 제1절 새마을금고의 특성 = 6
• 1. 새마을금고의 기원과 발전과정 = 6
• 2. 새마을금고의 성격 = 7
• 제2절 새마을금고의 현황 = 9
• 1. 단위 새마을금고 및 임직원 현황 = 9
• 2. 자금의 조달과 운용 = 11
• 3. 재무상태 = 11
• 4. 복지사업 현황 = 14
• 5. 다른 서민금융기관과의 비교 = 15
• 제3절 새마을금고 경영 실태 평가방법 = 17
• 제3장 DEA에 관한 이론 및 관련선행연구 = 20
• 제1절 효율성의 개념 과 측정기법 = 20
• 1. 효율성의 개념 = 20
• 2. 효율성의 측정 기법 = 25
• 제2절 DEA를 이용한 효율성측정 = 27
• 1. DEA의 정의 = 27
• 2. DEA 측정모형 = 30
• 3. DEA측정 방법 의 특징 및 장·단점 = 37
• 제3절 DEA를 이용한 효율성측정에 관한 = 41
• 1. 비영리기관을 대상으로 한 연구 = 41
• 2. 금융기관 및 서비스업을 대상으로 한 연구 = 42
• 3. 제조업을 대상으로 한 연구 = 46
• 제4장 실증분석의 설계 = 48
• 제1절 분석 대상 및 자료의 수집 = 48
• 제2절 DEA모형의 선택 = 49
• 제3절 투입물 변수와 산출물 변수의 선정 = 51
• 1. 투입물 변수의 선정 = 52
• 2. 산출물 변수의 선정 = 55
• 제5장 실증분석 결과 = 58
• 제1절 표본 및 변수의 기술통계 = 58
• 제2절 DEA를 이용한 효율성 측정 결과 = 60
• 1. DEA를 이용한 효율성 측정 결과 = 60
• 2. DEA 효율성과 다른 성과치와의 비교 = 68
• 제3절 비효율적 금고의 효율성 증대방안 = 71
• 1. 효율적 금고와 비효율적 금고의 단순 비교 = 71
• 2. 비효율적 금고의 동류집단과 람다값 = 72
• 3. 효율성 증대방안 = 76
• 제6장 결론 = 79
• 참고문헌 = 83
• ABSTRACT = 88
• <부록> = 90