인터넷 뱅킹의 生産效率性 分析에 關한 硏究 : 國內主要市中銀行을 對象으로

국문 초록 (Abstract)

본 연구에서는 전자금융(electronic banking : EB)의 발전단계 과정에서 초기 성장단계에 있는 國內銀行들의 .인터넷 뱅킹(IB).이 얼마나 효율적으로 도입.확충되고 있는지를 분석하고자 하는 데 목적을 두고 있다. 이를 위해 國內10個 市中銀行을 분석대상으로 삼아 銀行別.特性集團別로 效率性을 實證的으로 측정 분석하였고, 效率性隔差에 대한 원천과 결정요인을 다각적으로 규명하고자하였다.
본 연구에서 사용하고 있는 .인터넷 뱅킹.의 ‘효율성(efficiency)’이란 ‘기술적 효율성(technical efficiency : TE)’과 규모의 효율성(scale efficiency : SE)을 포괄하는 生産效率性을 지칭하는 것으로, 銀行전체의 수익증대나 비용절감에 대한 效率性의 개념은 연구범위에 포함되지 않는다.
이러한 연구목적과 연구의 범위에 입각하여 그 동안 실증적으로 이루어지지 않은 國內銀行의 인터넷 뱅킹에 관한 效率性여부를 DEA 모형에 의해 처음으로 測定分析해 보았으며, 그 결과 나타난 效率性隔差에 대한 源泉과 그 격차를 결정 변동시키는 要因에 대한 분석을 다양하게 시도하였다는 데서 연구 의의를 찾을 수 있다.
본 연구에서는 .多數投入-多數産出.의 生産構造를 갖고 있고 비용함수에 대한 명확한 구분이 되지 않는 銀行業의 특성 때문에 여러 학설에 대한 이론적 논의 및 기존의 실증분석에 관한 검토작업을 거쳐 투입과 산출에 대한 특정함수의 설정 없이도 銀行상호간의 效率性을 쉽게 측정할 수 있는 DEA 모형을 채택하였다.
이 모형에 적용시킨 인터넷 뱅킹의 投入要素로는 자본예산의 상대적 투입지표(IT 총예산대비 인터넷 뱅킹 투자비율) → 물적 역량의 상대적 변환지표(인터넷뱅킹 서버대수/물건비) → 인적 기반확충의 상대적 변환지표(인터넷 뱅킹관련 직원수/인건비)의 3가지 변수를, 산출요소로는 顧客관련 산출지표(인터넷뱅킹 등록고객수당 이용건수, 인터넷 뱅킹 등록고객수당 인증서 발급건수)와 銀行관련 산출지표(자산평잔대비 인터넷뱅킹 거래비중, 업무처리건수 대비 인터넷뱅킹 거래비중)의 4가지 변수를 선정하였다. 이들 투입물과 산출물을 DEA 모형을 이용하여 실증분석함으로써 다음과 같은 결과를 얻었다.
첫째, 10개 分析對象銀行의 인터넷 뱅킹(IB) 효율성은 전분석기간에 걸쳐 顧客관점과 銀行관점에서 모두 趨勢的으로 改善되고 있는 것으로 나타났다. 특히 CCR 모형에 근거한 銀行관점에서의 기술적 효율성(TE)이 고객관점에서의 TE보다 상대적으로 좋게 나타났다. 그러나 이를 BCC 모형에 근거해 측정 분석해 보면 銀行관점과 顧客관점에서의 순수한 기술적 효율성(PTE)은 거의차이가 없는 것으로 나타났다. 이러한 결과는 國內銀行들의 IB에 대한 기술수준이 고객 편의성 및 거래 안전성의 제고를 위한 접점 확대에 효율적으로 활용되고 있을 뿐만 아니라, 銀行의 생산기술체계의 효율성을 개선시키는 단계에 이르렀음을 시사한다고 하겠다.
둘째, 10개 분석대상은행 각각의 인터넷 뱅킹(IB) 效率性隔差는 은행관점과 고객관점에서 모두 추세적으로 감소하고 있는 것으로 나타났다.
셋째, 10개 分析對象銀行중에서 인터넷 뱅킹(IB) 효율성이 改善되고 있는 은행과 그렇지 않은 은행에 대해서 顧客관점과 銀行관점에서 비교 분석한 결과, 고객관점의 효율성과 銀行관점의 효율성은 상대적으로 규모가 작은 銀行에서 높게 나타나고 있다. 이러한 결과는 인터넷 뱅킹의 거래규모가 작은 銀行들은 顧客관점과 銀行관점에서 투입대비 산출이 충분히 효율적인 수준에 이르렀으나, 인터넷 뱅킹의 거래규모가 큰 銀行들은 顧客관점과 銀行관점에서 투입대비 산출이 아직 충분히 효율적인 수준에까지 이르지 못하였음을 반영하는 것이라고 볼 수 있다.
특히 顧客관점이나 銀行관점에서 인터넷 뱅킹(IB) 효율성 즉, TE가 높은 B, D, H, I銀行은 PTE와 규모효율성(SE)도 높은 것으로 나타났다. 이러한 분석 결과는 이들 銀行의 경우 고객과의 지속적인 接點擴大戰略을 통해 고객 효율성을 증진시키고 있으며, 銀行관점에서도 투입과 산출요소들이 최적규모에서 規模의 經濟效果를 어느 정도 발현시키고 있음을 시사한다고 하겠다.
넷째, 10개 分析對象銀行중에서 상대적으로 非效率的인 銀行의 非效率性源泉이 어디에서 기인하는 것인지를 분석하기 위해 각 銀行의 내부에 존재하는 비효율적인 부분과 그 부분에서 효율성 제고를 위한 정보를 도출한 결과, 대부분의 비효율적인 銀行들은 顧客과 銀行관점에서 모두 투입물의 과다보다는 産出物의 未達로 인터넷 뱅킹(IB)의 비효율성이 초래되고 있는 것으로 나타났다. 이러한 분석결과에 근거해 볼 때 앞으로 비효율적인 은행들은 인터넷 뱅킹(IB)의 효율성을 제고시키기 위해 産出物의 擴大戰略에 나서야 할 것으로
판단된다.
다섯째, 생산구조상의 투입-산출물간 비효율성이 어떤 요인에 의해 발생하는가를 분석하기 위해 분석대상은행을 ①인터넷 뱅킹 선발/후발銀行, ②인터넷뱅킹 고투자/저투자銀行, ③인터넷 뱅킹 초기집중투자/분산투자銀行, ④經營실적 우량/비우량銀行등 4가지 특성집단별로 구분하였다. ①은 선점효과, ②와 ③은 경영자의 투자마인드 효과, ④는 은행간 경영실적의 우열이 효율성의 격차를 발생시키는 요인인가를 분석하기 위한 것이다. 이를 특성집단별로 각각 顧客측면과 銀行측면에서 분석한 결과는 다음과 같다.
①인터넷 뱅킹 선발/후발銀行의 경우, 고객과 은행측면에서의 銀行간 투입-산출구조상 효율성 격차는 선점효과에 의해 규모의 효율성보다는 순수한 기술적 효율성의 격차를 통해서 발생할 수 있음을 보여주었다. 이러한 결과는 인터넷 뱅킹의 도입 및 확충사업에 있어서 선제적이고 지속적인 서비스 공급체제 구축이 매우 중요함을 시사한다고 하겠다.
②인터넷 뱅킹 고투자/저투자銀行의 경우, 고객측면에서의 銀行간 투입-산출구조상 효율성 격차는 經營者의 투자마인드효과에 의해 규모의 효율성보다는 순수한 기술적 효율성의 격차를 통해서 발생할 수 있음을 보여주었다.
③인터넷 뱅킹 초기집중투자/분산투자銀行의 경우, 은행측면에서의 은행간 투입-산출구조상 효율성 격차는 經營者의 투자마인드효과에 의해 규모의 효율성 보다는 순수한 기술적 효율성의 격차를 통해서 발생할 수 있음을 보여주었다.
②와 ③의 분석결과를 통해 국내은행들의 인터넷 뱅킹의 추진에 있어서 經營者의 투자마인드가 무엇보다 중요하며, 특히 經營者의 투자마인드 효과에 의한 효율성이 顧客측면과 銀行측면에서 고르게 시현되도록 하기 위한 노력이 필요함을 시사한다고 하겠다.
④經營實績優良/非優良銀行의 경우, 인터넷 뱅킹의 추진에 있어서 銀行間 經營實績의 우열이 인터넷 뱅킹의 효율성에 영향을 미치는 요인으로 보기 어려운 것으로 분석되었다. 다만, 이러한 분석결과는 오프라인(off-line)에서의 생산구조와 인터넷 뱅킹의 생산구조가 근본적으로 독립적인 형태로 구분되는 것에 기인하는 것인지, 아니면 經營實績優良/非優良銀行분류기준상의 측정 오류에 의한 것인지는 추가적인 연구가 필요할 것으로 판단된다.
이상의 분석 결과를 종합해 볼 때 현재 國內銀行들은 인터넷 뱅킹의 도입 및 확충전략을 통해 고객의 편리성과 안전성 증진효과를 가져오고 있으나 銀行의 산출 효율성, 특히 규모의 효율성 개선단계에까지 이르지는 못하고 있음을 알 수 있다. 따라서 앞으로 國內銀行들은 인터넷 뱅킹의 투입규모 수준에 걸맞는 효율적인 산출량을 달성하기 위해 노력할 필요가 있다고 하겠다.

다국어 초록 (Multilingual Abstract)

Using a DEA model, this study measured and analyzed the efficiency of the Internet banking introduced by the banks in Korea for the first time in the nation. It is especially meaningful that this study made a variety of attempts to examine the sources of the efficiency gaps among the banks found in the study, in addition to analyzing the factors that determine or change the gaps.
Due to the characteristics unique to the banking business including the production structure of .multi-inputs and multi-outputs.and no clear-cut division of cost functions, this study conducted discussions on various theories and reviewed traditional analysis methods before adopting the DEA model that can easily measure the efficiency of banks without establishing specific functions for inputs and outputs.
The inputs of the Internet banking applied to this model include the relative input index of the capital budget (ratio of Internet banking investment to total IT budget), the relative transformation index of physical abilities (number of Internet banking servers/physical costs) and the relative transformation index of personnel base expansion (number of Internet banking personnel/personnel expenses), while the outputs selected for the study comprises customer-related output indices (number of usages per registered Internet banking customer and
number of certificates issued per register Internet banking customer) and bank-related output indices (weight of Internet banking transactions in asset balance and weight of Internet banking transactions in number of businesses handled). The following results have been obtained by analyzing these inputs and outputs using the DEA model.
First, it was found that the Internet banking efficiency of the ten banks selected for this study was largely on the increase over the whole analyzing period from the standpoint of both customers and banks. In particular, the technical efficiency from the viewpoint of banks based on a CCR model was higher than the technical efficiency from the standpoint of customers. When analyzed based on a BCC model, however, the pure technical efficiency from the banks’ and
customers’ viewpoint showed little difference. These results suggest that the Internet banking technologies employed by the banks are being used efficiently to improve customer convenience and transaction stability and that the banks have reached the point where they began to improve the efficiency of their production technology systems.
Second, the gaps of the Internet banking efficiency among the ten banks were on the decrease both from the banks’ and customers’ standpoint.
Third, of the ten banks chosen for this study, the banks showing improvement in the Internet banking efficiency and the banks not showing such improvement were compared and analyzed from the customers’ point of view as well as the viewpoint of the banks. As a result, it was found that the efficiency in terms of the customers’ and banks’ viewpoint was higher for the banks of smaller scales. This implies that the banks with small Internet banking transactions have reached a level with sufficient efficiency in terms of inputs and outputs
from the viewpoint of both customers and banks but that the banks with large Internet banking transactions have yet to reach a level with sufficient efficiency in terms of inputs and outputs from the standpoint of both customers and banks.
Fourth, this study also examined the causes of the inefficiency in the case of the banks that proved to be relatively inefficient among the ten banks. In most inefficient banks, the Internet banking inefficiency was caused by insufficient outputs rather than excessive inputs from the viewpoint of both customers and banks. Considering this, it is desirable that inefficient banks establish strategies to increase outputs in order to improve their Internet banking efficiency.
Fifth, to analyze the causes of the inefficiency of production
structures in terms of inputs and outputs, the subjects of the study were classified into four categories: ① banks that introduced Internet banking earlier/banks that introduced Internet banking later; ② banks that made large investments in Internet banking/banks that made small investments in Internet banking; ③ banks that made intensive investments in Internet banking/banks that made diversified investments in Internet; and ④ banks with good operating results/ banks with poor operating results. This is to see whether the prior occupation effect (①), the effect of CEO’s investment strategies (② and ③) and the difference in the management results between banks can be the causes of the differences in efficiency. The results can be summarized as follows in terms of the customers’ and banks’ standpoint.
In the case of category ①, the efficiency gaps between banks in terms of the input-output structure from the standpoint of customers and banks could be caused by the differences in the technical efficiency rather than the efficiency of scale stemming from the prior occupation effect. This outcome suggests that a preemptive and continuous construction of service systems is critical to the introduction and expansion of the Internet banking business.
In the case of category ②, the efficiency gaps between banks in terms of the input-output structure from the customer’s point of view could be caused by the differences in the technical efficiency rather than the efficiency of scale brought by the effect of CEO’s investment strategies.
In the case of category ③, the efficiency gaps between banks in terms of the input-output structure from the standpoint of banks could be caused by the differences in the pure technical efficiency rather than the efficiency of scale attributable to CEO’s investment strategies.
The findings of ② and ③ suggest that CEO’s strategies are more important than anything else in the promotion of the Internet banking in the banks and, in particular, efforts are needed for the efficiency coming from the CEO’s investment strategies to be realized evenly in terms of both customers and banks.
In the case of category ④, it was concluded that, in promoting the Internet banking, the differences in operating results between banks could not be regarded as factors having influence over the efficiency of the Internet banking. Further, additional studies may be needed to determine whether these analysis results come from the division and independence of the off-line production structure and the Internet banking production structure or whether the results can be attributed to the measurement errors in applying the standards when classifying the banks into banks with good performance and banks with poor
performance.
In conclusion, the banks in Korea are currently succeeding in promoting customer convenience and transaction stability through the introduction and expansion of the Internet banking but they have yet to reach the stage where they can improve the output-oriented efficiency and the efficiency of scale, in particular. Therefore, it is necessary that Korea’s banks step up their efforts to reach an efficient output level corresponding to the level of Internet banking investments.

목차 (Table of Contents)

• 目次
• 第I章 序論 = 1
• 第1節 硏究目的 = 1
• 第2節 硏究의 範圍 = 3
• 第3節 硏究의 構成體系 = 4
• 第II章 인터넷 뱅킹의 定義와 現況 및 成長展望 = 5
• 第1節 『인터넷 뱅킹』의 槪念 定義 = 5
• 第2節 인터넷 뱅킹의 現況 및 成長展望 = 7
• 1. 채널側面에서 본 인터넷 뱅킹의 現況 및 成長展望 = 7
• 2. 비즈니스側面에서 본 인터넷 뱅킹의 現況 및 成長展望 = 15
• 第III章 인터넷 뱅킹의 效率性 分析을 위한 理論的 考察 = 21
• 第1節 인터넷 뱅킹의 生産技術體系와 特性 = 21
• 1. 인터넷 뱅킹의 發達과 銀行經營 = 21
• 2. 인터넷 뱅킹의 生産技術體系 = 23
• 第2節 인터넷 뱅킹의 效率性 槪念과 測定 = 25
• 1. 效率性의 槪念 = 25
• 2. 效率性의 測定方法 = 32
• 3. DEA에 의한 效率性의 槪念과 測定 = 36
• 第IV章 인터넷 뱅킹의 效率性에 關한 實證 分析 = 41
• 第1節 分析方法 = 41
• 1. 分析模型의 設定 = 41
• 2. 資料 및 投入·産出物 變數의 選定 = 44
• 第2節 投入物과 産出物의 分布的 特性 = 52
• 1. 投入物의 分布的 特性 = 52
• 2. 産出物의 分布的 特性 = 60
• 第3節 效率性의 測定結果 = 66
• 1. 效率性의 趨勢的 分析 = 67
• 2. 效率性의 銀行間 隔差 分析 = 72
• 3. 銀行間 效率性 隔差의 源泉 分析 = 79
• 第4節 銀行間 效率性 隔差 決定要因에 對한 t檢定 分析 = 87
• 1. 檢定假說의 設定 및 分析方法 = 87
• 2. 銀行間 效率性 隔差 決定要因에 對한 t檢定 分析結果 = 91
• 第V章 結論 = 107
• 第1節 要約 및 示唆點 = 107
• 第2節 限界點 및 向後 硏究方向 = 111
• <參考文獻> = 113
• <附錄> = 127
• <國文抄錄> = 141
• <英文抄錄> = 145